VERZE 2-ČR oceňuje nečekaný dluhopis za 500 mil CHF

...francích
                                
 * Kupci švýcarští institucionální investoři, portfolio 
manažeři
                                
 * Dealeři vidí omezený dopad na domácí trh
                                
 (přidává komentáře aranžéra, dealerů, reakci trhu)
                                
 Česká republika ve středu 
stanovila cenu neočekávaného dluhopisu v objemu 500 milionů 
švýcarských franků, a rozšířila tak řady svých věřitelů o 
švýcarské institucionální investory.
                                
 Dluhopis s kuponem 2,875 procenta splatný v roce 2016 byl 
vydán za 100,587 procenta nominálu. Vyrovnání proběhne 
23.listopadu, uvedl hlavní aranžér.
                                
 Obligace koupilo "široké spektrum švýcarských 
institucionálních a portfolio manažerů," řekl Martin Meili, šéf 
syndikátu švýcarských franků v Royal Bank of Scotland v Curychu.
                                
 Dodal, že žádné další emise se zatím s českým ministerstvem 
financí neplánují.
                                
 Jiné informace nebyly k dispozici.
                                
 Mluvčí ministerstva financí Jakub Haas se k věci odmítl 
vyjádřit s tím, že resort vydá tiskovou zprávu ve čtvrtek. 
                                
 Česko, jehož závazky hodnotí agentura Moody's známkou A1, 
dokáže financovat své stále hlubší deficity i za ekonomické 
krize narozdíl od některých zemí v regionu, jež se musely 
obrátit na Mezinárodní měnový fond s žádostí o pomoc.
                                
 Dealeři uvedli, že ocenění tohoto dluhopisu je podobné jako 
u obligací denominovaných v korunách, a nemělo by tak ovlivnit 
ceny na sekundárních trzích, jež v posledních měsících posílily 
vzhledem k nižšímu objemu emisí.
                                
 Ministerstvo financí v posledních měsících roku polevilo ve 
vydávání dluhopisů v domácí měně oproti silné nabídce v prvním 
pololetí.
                                
 "Tohle znamená, že nabídka bude v prosinci ještě nižší, 
pokud vůbec něco zbyde, řekl dealer Komerční banky František 
Kaňka. 
                                
 Dealeři čekají jisté oslabení dluhopisů, až se v příštím 
roce obnoví silný přísun na trh, když bude nutné financovat 
prohlubující se schodek rozpočtu, jenž by měl v roce 2010 
překročit hranici 5 procent hrubého domácího produktu.
                                
 Praha letos plánovala vydat obligace za zhruba 280 miliard 
korun. K naplnění tohoto cíle přispěla také emise dluhopisů 
denominovaných v eurech za 1,5 miliardy eur se splatností 5,5 
roku z konce dubna.
                                
 Vláda začala také vydávat dluhopisy v eurech určené pro 
domácí trh.
                                
 V roce 2006 Česká republika vydala 30letý dluhopis v objemu 
30 miliard jenů pro soukromé zájemce.
                                
(Autoři: Jason Hovet, Jan Lopatka a Michael Winfrey; 
Přeložil: Robert Müller)


[PRAHA/Reuters/Finance.cz]